香港交易所發(fā)佈2024年回顧

日期：2024年12月20日 下午5:20

【財華社訊】12月20日，港交所發(fā)佈《香港交易所2024年回顧》。2024年是香港交易及結(jié)算所有限公司(香港交易所)成果豐碩的一年。在新任管理層的帶領(lǐng)下，香港交易所不僅推出多項(xiàng)提升基礎(chǔ)設(shè)施的長遠(yuǎn)措施，還進(jìn)一步加強(qiáng)與國際市場的聯(lián)系和互動。旗下市場成交量屢創(chuàng)新高，充分展現(xiàn)香港市場的活力與韌性。

香港交易所在年內(nèi)推出了一系列舉措，進(jìn)一步提升產(chǎn)品和服務(wù)，鞏固香港作為領(lǐng)先國際金融中心的地位。相關(guān)舉措包括計(jì)劃在利雅得開設(shè)辦事處以及將阿佈扎比證券交易所和杜拜金融市場納入認(rèn)可證券交易所名單，加強(qiáng)亞洲與中東資本市場的聯(lián)系；成功實(shí)施惡劣天氣下如常交易的安排，致力提升市場競爭力。

香港交易所分別於4月及3月迎來新任主席唐家成及集團(tuán)行政總裁陳翊庭上任。隨著宏觀環(huán)境改善帶動市場氣氛好轉(zhuǎn)，香港交易所旗下所有市場在第三和第四季均創(chuàng)下單日成交記錄，特別是在2024年10月8日，股票現(xiàn)貨市場的成交金額創(chuàng)下6,200億港元新高。

在2024年，香港位居全球四大新股市場之一，其上市活動和集資額都遠(yuǎn)勝前一年。截至12月20日，香港交易所共迎來66只新股上市，總集資額達(dá)830億港元，當(dāng)中包括自2021年以來香港最大規(guī)模的新股。此外，香港交易所更於今年迎來了兩家根據(jù)新規(guī)第十八C章上市的特?？萍脊?、三家在GEM改革後上市的公司，以及首宗特殊目的收購公司並購交易(De-SPAC)。

今年10月，香港交易所與證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會(證監(jiān)會)發(fā)佈聯(lián)合聲明，宣佈優(yōu)化新上市申請審批流程時間表(包括加快已於中國內(nèi)地上市的合資格公司在港申請上市)，為準(zhǔn)申請人及其顧問在制定上市計(jì)劃方面提供更大的確定性和透明度。而在此之前，香港交易所另一項(xiàng)重大上市優(yōu)化措施 —— 全新的庫存股份機(jī)制 —— 已於6月正式實(shí)施，方便發(fā)行人進(jìn)行股份回購及再出售庫存股份，為發(fā)行人在資本管理上提供更大靈活度。香港交易所也於12月就優(yōu)化首次公開招股市場定價及公開市場規(guī)定刊發(fā)諮詢文件。

今年11月，香港與內(nèi)地資本市場互聯(lián)互通機(jī)制邁進(jìn)十周年?；ヂ?lián)互通機(jī)制從一開始以股本證券為主，至今已拓展至債券、交易所買賣基金(ETF)及利率互換產(chǎn)品。今年互聯(lián)互通機(jī)制實(shí)施了更多優(yōu)化措施，包括滬深港通下合資格ETF擴(kuò)容，以及互換通推出新交易類型及服務(wù)。預(yù)計(jì)之後將有更多優(yōu)化舉措落實(shí)，包括將房地產(chǎn)投資信託基金(REITs)納入滬深港通，以及推出港股通人民幣櫃臺，將有助進(jìn)一步鞏固香港作為連接中國與全球資本市場的超級聯(lián)系人角色。

香港交易所衍生產(chǎn)品市場過去一年同樣非?；钴S，截至11月30日，期貨及期權(quán)的日均成交量達(dá)到157萬張合約，較2023年同期增長16%。期內(nèi)香港交易所推出多只新衍生產(chǎn)品合約，包括每周恒生科技指數(shù)期權(quán)及10只個股的每周期權(quán)，提升香港期權(quán)生態(tài)圈活力，迎合市場對較短期期權(quán)產(chǎn)品越來越大的需求。

交易所買賣產(chǎn)品(ETP，包括ETF和槓桿及反向產(chǎn)品)市場日益壯大，截至11月底，平均每日成交金額達(dá)到187億元，較2023年同期增長約34%。年內(nèi)，香港首批備兌認(rèn)購期權(quán)ETF及亞洲首批虛擬資產(chǎn)現(xiàn)貨ETF在香港交易所上市，進(jìn)一步豐富ETP市場產(chǎn)品多樣性及提升市場流動性，帶動了36只新ETF上市。此外，香港交易所宣佈計(jì)劃數(shù)碼化及自動化ETP的實(shí)物申購及贖回機(jī)制，以提升ETP市場效率，推動其二級市場活動持續(xù)增長。

為進(jìn)一步提升香港市場的流動性及活力，香港交易所年內(nèi)完成下調(diào)合資格證券的最低上落價位的建議的市場諮詢，並在市場的大力支持下，將於2025年中開始實(shí)施第一階段。

除推出新產(chǎn)品和優(yōu)化市場微結(jié)構(gòu)外，香港交易所也正在開發(fā)新平臺和引入現(xiàn)代化的服務(wù)，致力實(shí)現(xiàn)實(shí)時交易處理及支持24小時衍生產(chǎn)品交易，確保香港交易所市場基建能夠滿足新一代投資者的需求。

例如，香港交易所宣佈計(jì)劃在其領(lǐng)航星綜合現(xiàn)貨平臺(OCP)上引入新的交易後服務(wù)及功能，較早前亦宣佈了開發(fā)新的領(lǐng)航星衍生產(chǎn)品平臺(ODP)，透過自身的技術(shù)實(shí)力，提升香港衍生產(chǎn)品市場 在全球的競爭力 。此外，香港交易所將確保其現(xiàn)貨市場系統(tǒng)於2025年底前可在技術(shù)上兼容T+1結(jié)算周期，並計(jì)劃於2025年就適合香港市場的結(jié)算周期進(jìn)行討論，預(yù)計(jì)在上半年刊發(fā)白皮書。這些優(yōu)化舉措將有助香港交易所服務(wù)全球投資者，並鞏固香港作為亞洲領(lǐng)先風(fēng)險管理中心的地位。

年內(nèi)，香港交易所也繼續(xù)積極探索新業(yè)務(wù)領(lǐng)域，推出香港交易所虛擬資產(chǎn)指數(shù)系列及恒生香港交易所滬深港通中國企業(yè)指數(shù)，這標(biāo)志著集團(tuán)向指數(shù)業(yè)務(wù)邁出一步。同時，推出綜合基金平臺基金資料庫也是加強(qiáng)香港基金行業(yè)價值鏈和生態(tài)圈的重要一步。此外，香港交易所推出新數(shù)據(jù)平臺「香港交易所數(shù)據(jù)平臺」，提供香港交易所歷史數(shù)據(jù)等，滿足全球投資者的需求。

倫敦金屬交易所(LME)年內(nèi)也表現(xiàn)強(qiáng)勁，年初至11月30日平均每日成交量較一年前增加22%。LME於7月認(rèn)可沙特阿拉伯吉達(dá)(Jeddah)作為銅和鋅的倉庫交貨點(diǎn)，並繼續(xù)探討香港作為認(rèn)可交割地點(diǎn)的可能性。此外， LME 成功推出優(yōu)化收市價計(jì)算方法後，又刊發(fā)了白皮書，進(jìn)一步提升市場結(jié)構(gòu)以加強(qiáng)流動性，並宣佈了將於2025年3月24日推出全新交易平臺LMEselect v10。

香港交易所作為一家肩負(fù)使命的公司，身兼企業(yè)、監(jiān)管機(jī)構(gòu)及市場營運(yùn)者的身份，在促進(jìn)市場和社會積極改革方面發(fā)揮著重要且獨(dú)特的角色。年內(nèi)，香港交易所增設(shè)「可持續(xù)發(fā)展」職能，體現(xiàn)了集團(tuán)採用更系統(tǒng)化和協(xié)作性的策略來審視其對環(huán)境、僱員、社會及市場的責(zé)任。

香港交易所持續(xù)推廣健全的ESG標(biāo)準(zhǔn)，以進(jìn)一步提升香港發(fā)行人和市場生態(tài)圈的質(zhì)素。香港交易所將落實(shí)有關(guān)《企業(yè)管治守則》及相關(guān)《上市規(guī)則》條文的新優(yōu)化措施，同時，有關(guān)氣候相關(guān)披露的新規(guī)定將於2025年生效。此外，聯(lián)交所正在穩(wěn)步推進(jìn)其要求所有上市發(fā)行人告別單一性別董事會的計(jì)劃，相關(guān)規(guī)定將於2025年1月1日生效。

香港交易所集團(tuán)行政總裁陳翊庭表示：「我們在2024年取得了多項(xiàng)重大進(jìn)展和成果，為香港交易所和市場的蓬勃和可持續(xù)發(fā)展奠定了堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。我們完成並公佈了多項(xiàng)重要戰(zhàn)略舉措，包括各項(xiàng)改革措施、新產(chǎn)品、戰(zhàn)略合作，以及提升面向未來基礎(chǔ)建設(shè)的計(jì)劃，我們相信這些舉措將為市場帶來長遠(yuǎn)積極影響。宏觀環(huán)境的改善增強(qiáng)了市場信心，使市場恢復(fù)活力與穩(wěn)健發(fā)展，這將在未來一年的上市業(yè)務(wù)中推動我們前進(jìn)。但是，我們也不能止步於此，未來我們還有很多目標(biāo)要去實(shí)現(xiàn)。我對團(tuán)隊(duì)今年的工作成果感到驕傲，我也很期待與各位同事繼續(xù)一起推進(jìn)各項(xiàng)戰(zhàn)略舉措，為全球投資者提供支持，進(jìn)一步鞏固香港的國際金融中心地位?！?/p>

「我謹(jǐn)代表香港交易所衷心感謝香港、內(nèi)地及世界各地的客戶、業(yè)務(wù)合作夥伴、監(jiān)管機(jī)構(gòu)以及社會各界在過去一年對我們的大力支持。他們的寶貴意見對我們規(guī)劃有效舉措，進(jìn)一步提升市場競爭力起到了關(guān)鍵的作用。我們對未來充滿信心，並堅(jiān)信2025年會為我們的市場帶來更多機(jī)遇和合作?！?/p>

以下是今年的一些重點(diǎn)回顧：

企業(yè)發(fā)展及戰(zhàn)略舉措

● 宣佈計(jì)劃在利雅得開設(shè)辦事處，加強(qiáng)集團(tuán)在中東地區(qū)的佈局，促進(jìn)中國與中東海灣地區(qū)之間的聯(lián)系

● 繼2023年將沙特證交所納入認(rèn)可證券交易所名單後，今年再將阿佈紮比證券交易所及杜拜金融市場納入認(rèn)可證券交易所名單

● LME認(rèn)可吉達(dá)(Jeddah)為倉庫地點(diǎn)，並積極研究將香港列入名單

● 滬港通開通10周年，香港交易所上市24周年

● 與山西省、山東省及西安市政府簽訂合作備忘錄，加強(qiáng)合作

● 新設(shè)定息及貨幣諮詢小組，支持集團(tuán)相關(guān)業(yè)務(wù)的發(fā)展

上市及首次公開招股

● 迎來香港2021年以來最大型的首次公開招股，香港交易所躋身全球集資額最高的四大交易所

● 《上市規(guī)則》實(shí)施新的庫存股份機(jī)制， 方便發(fā)行人進(jìn)行股份購回及再出售庫存股份，在資本管理上有更大靈活度

● 與證監(jiān)會一同宣佈計(jì)劃優(yōu)化新上市申請程序的時間表

● 建議優(yōu)化《上市規(guī)則》相關(guān)規(guī)定，提升首次公開招股市場定價格流程及公開市場的監(jiān)管

● 確定實(shí)施新的《企業(yè)管治守則》

互聯(lián)互通機(jī)制

● 放寬滬深港通ETF納入標(biāo)準(zhǔn)，並公佈最新的滬深股通合資格ETF名單和港股通合資格ETF名單

● 互換通推出IMM交易、歷史起息合約及合約壓縮服務(wù)

● 場外結(jié)算公司宣佈將於2025年1月13日開始接受在岸國債及政策性金融債作為互換通履約抵押品

產(chǎn)品及市場運(yùn)作

● 首個惡劣天氣交易日順利完成，進(jìn)一步鞏固香港作為國際金融中心的競爭力及市場基礎(chǔ)設(shè)施的韌力

● 衍生產(chǎn)品市場推出自行成交防範(fàn)服務(wù)

● 香港交易所旗下所有貨幣期貨及期權(quán)納入衍生產(chǎn)品假期交易的合資格產(chǎn)品名單

● 推出每周恒生科技指數(shù)期權(quán)及每周股票期權(quán)等短期期權(quán)

● 香港首批備兌認(rèn)購期權(quán)ETF及亞洲首批虛擬資產(chǎn)現(xiàn)貨ETF上市

● 落實(shí)有關(guān)下調(diào)證券市場股票最低上落價位的實(shí)施計(jì)劃

● LMEClear建議進(jìn)行改革，提高會員資本要求及下調(diào)會員須支付的儲備基金供款金額，以提升市場韌力

提升基礎(chǔ)設(shè)施

● 宣佈在領(lǐng)航星現(xiàn)貨平臺推出新的現(xiàn)代化交易後服務(wù)，並開發(fā)領(lǐng)航星衍生產(chǎn)品平臺，為未來作好準(zhǔn)備

● 宣佈計(jì)劃就ETP實(shí)物申購及贖回機(jī)制推出網(wǎng)上平臺

新興業(yè)務(wù)

● 與恒生指數(shù)公司合作推出恒生香港交易所滬深港通中國企業(yè)指數(shù)

● 推出香港交易所虛擬資產(chǎn)指數(shù)系列，為虛擬資產(chǎn)這個快速興起的資產(chǎn)類別提供可靠的基準(zhǔn)價格，支持香港發(fā)展成為領(lǐng)先的數(shù)字資產(chǎn)中心

● 推出香港交易所數(shù)據(jù)平臺

● 推出綜合基金平臺基金資料庫

可持續(xù)發(fā)展

● 增設(shè)「可持續(xù)發(fā)展」職能，確保將ESG全面融入香港交易所的運(yùn)作、政策和企業(yè)文化

● 香港交易所慈善基金於2024年共捐出善款8.600萬港元，基金成立以來支持的項(xiàng)目近120個

● 香港交易所慈善基金自成立以來透過大學(xué)獎學(xué)金計(jì)劃為74名學(xué)生提供支援

● 與香港中文大學(xué)商學(xué)院合作推出史美倫金融獎學(xué)金計(jì)劃，連續(xù)六年每年撥款20萬港元支持獎學(xué)金的營運(yùn)

● 香港交易所員工在各項(xiàng)義工活動中共投入超過1.700小時，回饋社區(qū)

● 預(yù)期透過購買可再生能源憑證及高品質(zhì)的碳信用額達(dá)到碳中和

● CoreClimate納入黃金標(biāo)準(zhǔn)核證碳信用產(chǎn)品，平臺參與者增加逾20%

● 宣佈對所有LME核準(zhǔn)鋁品牌實(shí)施強(qiáng)制性碳邊界調(diào)整機(jī)制(CarbonBorderAdjustmentMechanism)排放匯報規(guī)定