谷歌與蘋果的新博弈

原創

對於搜索業務在全球佔據主導的谷歌（GOOG.US）來說，OpenAI、Perplexity、Anthropic等AI初創企業所開發的AI搜索引擎的出現，不知道該算喜還是悲。

這些AI初創企業以初生牛犢不怕虎之勢，迅速徵服全球互聯網用戶，尤其不少大型硬件企業在為其產品預裝瀏覽器搜索引擎時，可能會加入OpenAI的ChatGPT等選項，削弱谷歌（GOOGL.US）的獨家優勢。

但是另一方面，在傳統搜索市場擁有超九成市場份額的谷歌，已成為全球反壟斷機構的「眼中釘」，這些機構正此起彼伏地對谷歌搜索引擎的獨家壟斷地位進行調查，而新型AI搜索工具的出現以及成為大型科技企業的可選項，多少緩和了谷歌「被針對」的窘境。

最近，對谷歌的反壟斷訴訟案有了裁決。這項反壟斷訴訟針對的是谷歌與蘋果（AAPL.US）之間年價值200億美元的合作協議：作為蘋果瀏覽器的默認搜索引擎，谷歌每年向蘋果支付約200億美元的引流費用，美國司法部認為，谷歌通過這種方法非法壟斷搜索市場，阻礙競爭。

最終的裁決是：谷歌無需剝離Chrome瀏覽器業務，且也不會納入「安卓操作繫統或需剝離」這一附加條件，谷歌可繼續就其作為iPhone默認搜索引擎，而每年向蘋果支付搜索付費，但這份合約將不再為獨家合約，或不可持續超過一年，換言之，谷歌要想成為iPhone的搜索引擎，往後每年都需與蘋果談續約。

這場綿延數年的訴訟，剛好跨在了從傳統互聯網到生成式AI新時代的過渡，ChatGPT等AI工具正分流傳統搜索引擎的查詢量，蘋果已在iOS繫統內授權集成ChatGPT，而且現在可以輕松在Safari的選項中添加其他的AI引擎，谷歌的「獨家」也變得沒那麼「刺眼」。

對蘋果和谷歌的影響

蘋果被認為是這場裁決的最大贏家，既可繼續獲得谷歌每年200億美元的收入，還多了一項議價力——每年評估谷歌，決定是否續約，而之前是每三年更新條款；還可以考慮其他的接入選項。

截至2025年6月28日止的12個月，蘋果的服務分部收入為1,053.80億美元，包括谷歌所貢獻的費用收入、蘋果售後、應用商店收入等，以此計算，谷歌每年200億美元的貢獻佔了蘋果服務收入的18.98%，而且這部分收入還是沒有成本的，相當於蘋果最近12個月經營利潤1,302.14億美元的15.36%。

蘋果將繼續保有搜索業務帶來的巨額收益，服務分部收入和利潤不受影響。美國司法部這項訴訟，本意是限製谷歌的壟斷地位，不成想卻增強了蘋果的談判實力，這正是蘋果在此裁決結果宣佈後股價大漲的原因。

谷歌失去了搜索業務的獨家經營權，卻避免了Chrome瀏覽器或安卓繫統被拆分的結果，這是它繼續維持當前王者地位的基礎。截至2025年6月末止的12個月，谷歌服務的總收入為3,204.11億美元，分部經營利潤率達到40.40%，相比之下，同樣以廣告為核心收入的Meta（META.US），同期廣告收入為1,746.23億美元。

總結

這場圍繞谷歌搜索獨家合作的反壟斷裁決，最終以「折中平衡」為階段性博弈畫上句號——既未讓谷歌面臨業務拆分的毀滅性打擊，打破其在蘋果生態的搜索壟斷，更因谷歌Gemini AI搜索的技術佈局，意外為科技產業鏈注入新變量，重塑蘋果與行業競爭的底層邏輯。

對谷歌而言，失去「獨家」標簽雖削弱了移動搜索絕對掌控力，每年需談判爭奪iPhone默認搜索權的模式也增加了成本與不確定性，但「免於拆分Chrome和安卓」的結果，為其保住了核心業務根基，更讓Gemini AI搜索有了持續滲透產業鏈的空間。

數據顯示，2025年上半年Gemini繫列大模型以43%的市場份額領跑行業，Gemini 2.0 Flash單月調用量達1.15萬億tokens，其多模態能力與TPU算力基礎設施支撐的技術優勢，正成為谷歌應對行業變革的「壓艙石」。

此前谷歌已將Gemini集成至搜索「AI 概覽」功能，覆蓋超15億用戶，如今借助裁決後「非獨家合作」的靈活性，Gemini有望以更開放的姿態接入更多硬件生態——例如與三星、小米（01810.HK）等安卓設備廠商深化合作，通過定製化AI搜索服務鞏固用戶粘性，甚至反向滲透至蘋果生態：最新消息顯示，蘋果已與谷歌達成協議，測試基於Gemini定製的模型以升級Siri與Safari搜索功能，若合作落地，Gemini將借助iPhone的硬件觸點進一步擴大市場份額，對衝「獨家協議失效」的衝擊。

蘋果作為裁決的直接受益者，在享受「200億美元收入延續+議價權提升」紅利的同時，也在通過Gemini等外部AI能力優化自身產業鏈角色。一方面，蘋果可繼續依託谷歌搜索分成獲得穩定現金流（佔服務營收近19%），為自身的業務擴張和回饋股東提供流動性；另一方面，引入Gemini測試Siri與Safari功能，既無需短期內投入數百億打造自有搜索引擎，又能通過整合Gemini、ChatGPT等多元AI工具，快速提升Safari的搜索體驗，應對用戶向AI工具遷移的趨勢。

更重要的是，蘋果可憑借「多合作方選擇權」，在谷歌Gemini與Anthropic、OpenAI等之間形成競爭製衡，以更低成本獲取頂尖AI技術，同時將自身硬件生態包括iPhone、Mac等，轉化為「AI搜索流量分發平臺」，進一步強化產業鏈議價權。